Экспертный журнал

Концессии и инфраструктурные инвестиции

20 Сентября 2019

Уникальный опыт управления пенсионными активами японской компании Asset Management One

Asset Management One является крупнейшей частной фирмой, управляющей активами пенсионных фондов Японии. За последние несколько лет она продемонстрировала впечатляющие темпы роста объемов активов под управлением — с $121,8 млрд на конец 2012 года до $504,7 млрд на конец 2017 года. История развития и уникальный опыт компании, которую Государственный пенсионный инвестиционный фонд Японии, активы которого составляют $1,4 трлн, выбрал для управления частью своего портфеля описаны во второй главе книги Светланы Бик «Берега и горизонты. Современные практики управления активами».

Управляющая компания Asset Management One (AM-One) оказывает услуги по управлению активами широкому кругу клиентов — от физических до институциональных инвесторов. На 31 марта 2018 года 70% акций компании принадлежали японскому финансовому холдингу Mizuho Financial Group, который располагает активами на сумму $1,625 трлн и является второй по величине финансовой группой в Японии. Оставшиеся 30% акций находятся во владении японской страховой компании Dai ichi Life Holdings, которая специализируется на долгосрочном страховании жизни и управлении активами.

По итогам 2017 года чистая прибыль Asset Management One составила $138,5 млн, операционные расходы — $24,7 млн. Капитал компании составляет порядка $18 млрд (2 млрд японских йен).

Компания оказывает услуги в Японии, Китае, Великобритании, США, в том числе через свои дочерние компании Asset Management One USA, Asset Management One Singapore Pte, Asset Management One Hong Kong и Asset Management International. Всего в подразделениях компа нии работают 935 человек, головной офис находится в Токио.

Компания была образована 1 октября 2016 года после того, как четы ре управляющие компании DIAM Co., Mizuho Asset Management Co., Shinko Asset Management Co. и подразделение по управлению активами банка Mizuho Trust & Banking Co. объединили свои активы для создания Asset Management One Co.

В августе 2017 года компания провела ряд организационных преобразований, чтобы соответствовать японскому кодексу надлежащего управления (Japan’s Stewardship Code), определяющему наиболее полное раскрытие информации о деятельности компаний и их следование принципам устойчивого развития и ответственных инвестиций.

В октябре 2017 года в компании было создано подразделение финансовых инноваций (Financial innovation team, FIT), которое работает в направлении накопления и иcпользования знаний и технологий в области искусственного интеллекта и больших данных.

Компания Asset Management One управляет активами как частных, так и институциональных клиентов. Индивидуальные инвесторы приносят компании 50% выручки, пенсионные фонды — 16,7%, примерно по 6,7% общей выручки приходится на раз личные типы организаций — банки, сберегательные фонды, страховые компании и консультанты, корпорации и небольшие компании, государственные и муниципальные.

Asset Management One является крупней шей частной компанией, управляющей активами пенсионных фондов Японии, объeм которых в портфеле на 31 марта 2017 года составил 24,2 трлн йен. Ком пания была выбрана Государственным пенсионным инвестиционным фондом Японии (Government Pension Investment Fund, GPIF), активы которого составляют $1,4 трлн, для управления частью своего портфеля. Также в сентябре 2018 года AM-One была выбрана GPIF в качестве консультанта по формированию портфеля активов международной недвижимости.

Компания оказывает услуги по формированию корпоративных пенсионных программ. Заключить договор на управление пенсионными накоплениями могут работники как частных, так и государственных компаний Японии. Кроме того, самостоятельно занятые люди и домохозяйки также имеют такую возможность. В рамках выбранной накопительной пенсионной программы клиенты компании совершают ежемесячные взносы, которые будут инвестированы в различные финансовые инструменты. При этом доход от инвестиций по пенсионным программам полностью освобождён от налогов.

Клиент сам может выбрать финансовые продукты из предлагаемого набора депозитов, паевых инвестиционных фондов, страховых продуктов и т. д. Приостановить внесение взносов можно только один раз в год. После 60 лет клиент сам выбирает способ получения пенсии — в форме регулярных выплат или единовременным платежом. Итоговая сумма выплат зависит от суммы взносов и результатов инвестиций. Кроме того, из накопленных средств можно получить пособие по инвалидности.

Серия публикаций по материалам издания «Берега и горизонты. Современные практики управления активами»

Глава вторая. Растущие на квантах, или след в след

Автор: Светлана Бик

Издательство: «Экспертное агентство «Открытые коммуникации», Москва

Спонсор издания: Управляющая компания «Лидер»

    17.11.2019
    Реклама

    Траектория роста

    Зеленые финансы

    Инвестиции в инфраструктуру

    Инвестирование средств НПФ

    Концессионные облигации

    Концессии и инвестиции

    Региональные операторы по обращению с ТКО

     ПОДПИСАТЬСЯ

    на информационно-аналитические продукты

    НАКДИ