Экспертный журнал

Концессии и инфраструктурные инвестиции

24 Мая 2019

НАКДИ выпустила апрельский обзор «Устойчивое развитие и зеленые инвестиции»

24 мая 2019 года Аналитическая служба Национальной ассоциации концессионеров и долгосрочных инвесторов в инфраструктуру опубликовала Ежемесячный обзор «Устойчивое развитие и зеленые инвестиции» № 4, апреля 2019 года, который представляет подборку ключевых событий в области устойчивого развития и зеленых инвестиций в России и мире за апрель 2019 года.

Рекомендации в области устойчивого развития и зеленых инвестицийВ Обзоре представлен материал, посвященный обзору тенденций мирового рынка инвестиций влияния, исследованию практики раскрытия информации об управлении климатическими рисками среди мировых компаний и разработки оценки ESG-компаний.

1 апреля 2019 года американская некоммерческая организация Глобальная сеть инвестиций влияния Global Impact Investor Network (GIIN) опубликовала обзор мирового рынка инвестиций влияния — Sizing the impact investing market. По данным компании, в настоящее время общий объем рынка инвестиций влияния оценивается на уровне $502 млрд по состоянию на конец 2018 года. Данные средства находятся под управлением 1340 финансовых компаний

12 апреля 2019 года рейтинговое агентство S&P представило новую услугу по ESG оценке  (ESG Evaluation), позволяющую компаниям оценить их подверженность ESG рискам и показать инвесторам качество соблюдения соответствующих практик. Оценка пока разработана для компаний корпоративного сектора, инфраструктурных отраслей и государственных финансовых компаний (отрасли транспорта и энергетики) в США, а также по всему миру. Планируется проведение ESG оценок для банков, управляющих компаний, государственных компаний в области здравоохранения, водоотведения и водоснабжения, учебных заведений.

В Обзоре представлен обзор ключевых событий в области зеленого финансирования по итогам апреля 2019 года в мире, подготовленный Climate Bonds Initiative, а также лента новостей по теме устойчивого развития и зеленых инвестиций в России и за рубежом.

В апреле 2019 года Climate Bonds Initiative опубликовала обзор ключевых событий в области зеленого финансирования по итогам апреля 2019 года. Отмечается, что в апреле состоялось размещение 41 выпуска зеленых облигаций на сумму $11,8 млрд. Представленная статистика пока не учитывает объем эмиссии зеленых облигаций американской компании в сфере ипотечного кредитования Fannie Mae. 

15 апреля 2019 году опубликована информация о том, что несколько пенсионных фондов Дании объявили о решении увеличить объем низкоуглеродных инвестиций, а также ликвидировать активы в отраслях добычи угля, нефти и газа. Пенсионный фонд государственных служащих Дании PenSam, объявил о решении инвестировать до 10% своего инвестиционного портфеля в проекты, способствующие достижению целей энергетического перехода, предусматривающие значительные инвестиции в проекты в области чистой и возобновляемой энергетики, а также в финансовые инструменты в области зеленого финансирования, в том числе в зеленые облигации и публичные акции компаний, чей бизнес оказывает положительное влияние на окружающую среду. Также пенсионный фонд Lærernes Pension, объединяющий активы более чем 140 тыс. учителей государственных и частных школ Дании, принял решение продать активы в компаниях, специализирующихся на производстве электроэнергии с использованием угля, арктическом бурении для добычи нефти, а также добывающих нефть из битуминозных (нефтяных) песков. Фонд может инвестировать средства в компании, выручка от добычи и продажи угля в общем доходе которых не превышает 5% (ранее 20-25%).

5 апреля 2019 года опубликована информация о том, что Правительство Норвегии разрешило Государственному пенсионному фонду Норвегии (Government Pension Fund Global, GPFG) инвестировать до 2% активов фонда или €18 млрд в нелистинговые инфраструктурные активы в области возобновляемой энергетики. Впервые Государственный пенсионный фонд Норвегии, активы которого формируются за счет инвестирования отчислений нефтяной промышленности Норвегии, получил разрешение на вложение средств в нелистинговые активы в области возобновляемой энергетики.

В Обзоре представлена информация об устойчивом развитии и формировании рынка зеленых финансов в России.

В апреле 2019 года Аналитическим центром, который занимается организацией процесса подготовки обзора, были сформированы 17 тематических рабочих групп. В состав рабочих групп вошли представители органов государственной власти, а также представители общественных и научных организаций, делового и экспертного сообщества. В частности, Исполнительный директор Национальной ассоциации концессионеров и долгосрочных инвесторов в инфраструктуру Светлана Бик также принимает участие в деятельности тематических рабочих групп по подготовке Добровольного национального обзора достижения целей устойчивого развития ООН. Рабочие группы выполняют сбор, обработку и анализ информации о ходе реализации мероприятий, направленных на достижение соответствующих ЦУР, а также обеспечивают межведомственное взаимодействие в процессе подготовки Глав обзора.

26 апреля 2019 года рейтинговое агентство «Эксперт РА» сообщило об утверждении методологическим комитетом методологии выражения независимого заключения о соответствии облигаций принципам зеленых облигаций (second party opinion). Документ вступил в силу 22 апреля 2019 года.

Московская биржа в начале апреля 2019 года объявила о присоединении к глобальной Инициативе «Биржи за устойчивое развитие» (Sustainable Stock Exchanges — SSE), которая объединяет уже 85 бирж из разных стран мира. 

Также в Обзоре опубликованы мнения ведущих российских экспертов в сфере ответственного инвестирования.

Исполнительный директор Национальной ассоциации концессионеров и долгосрочных инвесторов в инфраструктуру (НАКДИ) Светлана Бик рассказала об историческом событии: первый в России выпуск зеленых облигаций компании «Ресурсосбережение ХМАО» включен в международный реестр зеленых бондов — базу данных Environmental Finance Bond Database. Несмотря на скромный в мировом масштабе объем выпуска — 1,1 млрд рублей — Россия заявила о себе, как о стране, готовой развивать данный инструмент на своем рынке. Для дальнейшего развития рынка ответственного инвестирования необходима тщательная проработка оценки рисков для инвесторов. Светлана Бик предложила включить вопросы развития зеленых облигаций в число задач национального проекта «Экология», так как данные бонды эффективно соединяют в себе два разных направления — финансовую выгоду и экологический эффект.

Генеральный директор ППК «Российский экологический оператор» Денис Буцаев отмечает, что одной из главных задач национального проекта «Экология» является существенное увеличение уровня переработки отходов, который в настоящее время находится в России на недопустимо низком уровне. О методах реализации данной задачи, мерах поддержки инвесторов в сфере ТКО, а также о комплексном характере деятельности ППК «Российский экологический оператор» Денис Буцаев рассказал на Отчетной сессии концессионеров-2019, состоявшейся 16 апреля 2019 года на Московской бирже.

Руководитель направления по работе с инвесторами стран Скандинавии, Центральной и Восточной Европы и СНГ PRI Юлия Софронова считает, что полноценное понимание проблематики ESG должно стать основой комплексного развития рынка зеленых финансов в России. О результатах глобального исследования практик ESG-инвестирования в странах Европы, Среднего Востока и Африки и основных барьерах, препятствующих активному внедрению ответственного инвестирования на российском рынке, Юлия Софронова рассказала на конференции «Ответственная финансово-инвестиционная практика в России», состоявшейся 27 февраля 2019 года в Москве.

В материалах Обзора использована только публично доступная информация. НАКДИ не несет ответственности за достоверность данных, содержащихся в публично доступной информации.

Информация Обзора не претендует на полноту анализа зарубежных рынков. Обзор не является основанием для принятия каких-либо финансовых и инвестиционных решений, не является рекламой или офертой, и публикуется исключительно в справочно-информационных целях.

14.12.2019
Реклама

Траектория роста

Зеленые финансы

Инвестиции в инфраструктуру

Инвестирование средств НПФ

Концессионные облигации

Концессии и инвестиции

Государственно-частное партнерство

Региональные операторы по обращению с ТКО

 ПОДПИСАТЬСЯ

на информационно-аналитические продукты

НАКДИ